L'histoire fantastique de Macunaïma, un enfant né à 50 ans, qui baignera toute sa vie dans les prodiges de mages et de sorciers. Macunaima, futur héros du peuple brésilien, naît laid et noir dans une pauvre hutte, en pleine forêt tropicale. Paresseux, restant allongé toute la journée, il ne prononce pas un seul mot pendant six ans, tuant des fourmis. Il vit avec sa mère et ses deux frères, Jiguê et Manaape, et ne s'intéresse qu'aux filles. Un jour, sa belle-soeur Sofara l'emmène faire une promenade dans la forêt; dès qu'il est seul avec cette femme, il se transforme en un beau prince ....